盘面上，泸带个股分化剧烈农林牧业、医疗器械携手券商成为做多主力。

消费复苏后关注中秋旺季催化，头白三季度报表端将迎改善。中期乳制品、酒股调味品环比改善，推荐中炬/恒顺/伊利/。

中长期看，抱团表态行业提价+升级+关厂，行业延续盈利改善逻辑。疫后边际恢复加速，狂欢一季报低点已过。双汇肉制品利润率有望保持约20%的高位，券商成本下行显优势。

短期来看，股也餐饮边际恢复改善，政策推动提高居民消费意愿和能力，叠加夏季旺季来临利好终端动销。摘要【2020年中期策略：泸带核心资产水涨船高细分龙头未来已来】食品表现亮眼，白酒攻势不减。

看企业：头白高端酒价盘进入上行区间，次高端分化明显。

榨菜受疫情助力渠道库存去化，酒股渠道下沉推动长期增长。抱团表态医疗市场的购买力来自国家医保基金的保障。

狂欢我们认为新基建文件对医疗设备的建设也会带来实质性的拉动。虽然今年年初，券商医保基金也受到了医保缓缴的影响，但是整体来说，医保盘子的保障还是非常充足的——去年年末医保基金还结余了接近2.7万亿。

也就是到了今年，股也中国生物制药的布地奈德混悬液才刚刚获批，这品种目前是国内的销售收入要接近百亿级别的一个爆款。泸带比如典型的就是呼吸科这个赛道。